Вчера Индекс РТС снизился на 0,9% - до 1 060 пунктов, продемонстрировав сильную корреляцию с динамикой цен на нефть. Новых катализаторов роста было мало, кроме того в последнее время российский индикатор заметно опережал зарубежные аналоги. Вчерашнее снижение цен на нефть было, в свою очередь, обусловлено прежде всего озабоченностью инвесторов по поводу того, насколько члены ОПЕК и независимые производители собираются снижать нефтедобычу в реальности. Накопленный членами картеля опыт уловок, применявшихся в прошлом, чтобы обойти собственные договоренности, дает основания для сомнений некоторым участникам рынка. Конференция стран - членов ОПЕК и других нефтедобывающих стран, в ходе которой предстоит выработать параметры согласованного сокращения добычи, была перенесена с пятницы на субботу - об этом сообщил генсек картеля Мохаммед Баркиндо. 

В сегменте наиболее ликвидных инструментов вчера сильнее всего подорожали акции Сургутнефтегаза (на 0,6%), Магнита (на 0,5%) и Норильского Никеля (на 0,2%). Во втором эшелоне выделяются ОК РУСАЛ, котировки которой выросли на 4,4%, а также Интер РАО ЕЭС (плюс 3,9%) и Северсталь (3,2%). Среди отраслевых секторов вчера лучше всего котировались розничные сети, транспортные компании, а также предприятия черной и цветной металлургии. 

Капитализация МТС сократилась на 3,7%, Сбербанка  - на 2,1%, Газпрома - на 2,1%. Во втором эшелоне заметно упали в цене акции Русагро (на 3,6%), Evraz (на 3,4%) и РусГидро (на 2,9%). Большую часть дня аутсайдером был финансовый сектор, чему способствовала отрицательная динамика Сбербанка и ВТБ (акции последнего подешевели на 1,4%).

Рубль просел на 0,5% до 63,89 за доллар на фоне снижения цен на нефть. Россия оказалась единственным рынком в базе MSCI EM, показавшим негативную динамику, в то время как сводный индекс прибавил 0,9%. Рынки Европы и США тоже выглядели неплохо: STOXX Europe 600 подрос на 1,0%, а S&P 500 - на 0,3%.

Российский рынок может начать торги на уровне закрытия на фоне неоднозначных утренних индикаторов. Основные рынки АТР на момент написания данного комментария показывают рост на 0,1-0,9%. Фьючерсы на S&P 500 и на Индекс РТС котируются чуть выше уровней закрытия. Нефть Брент подешевела на 0,2% относительно уровня на момент закрытия торгов в Москве, но сегодня утром на торгах в Азии наметился рост нефтяных котировок. Мы полагаем, что Индекс РТС начнет торги на уровне вчерашнего закрытия.

Календарь. На момент публикации настоящего обзора в Германии выйдут данные по промышленному производству. Сегодня ожидается статистика по внешней торговле и балансу счета текущих операций Франции, а также индекс цен на жилье от Halifax и данные по промышленному производству в Великобритании. В США выйдут данные по заявкам на ипотеку от Ассоциации ипотечных банков (MBA), по числу открытых вакансий на рынке труда (JOLTS) и по потребительскому кредитованию, а также еженедельная статистика по складским запасам углеводородов от Управления энергетической информации США. Также не следует забывать о публикации еженедельного ИПЦ в России.

Сегодня министр иностранных дел Сергей Лавров встретится с госсекретарем США Джоном Керри для обсуждения ситуации в Сирии. Мы сомневаемся, что итоги этих переговоров могут повлиять на ситуацию на рынке, поскольку ожидания инвесторов в том, что касается политики в Сирии и ее последствий для двусторонних отношений, а также антироссийских санкций, в основном связаны с командой Дональда Трампа.

Завтра рано утром будет опубликован большой пакет макроэкономических данных по Японии, в том числе ВВП. Также, вероятно, выйдут данные по внешней торговле Китая.