Немного недооценила спрос на статистику по «Роснефти». Поэтому решила представить её в общем доступе. Итак, разберем основные летние тенденции по акциям компании в июне и за все лето.

Таблица 1. Динамика поведения акций «Роснефти» в июне и летом.

Таблица 2. Экстремумы лета.

Согласно таблице 1, бумаги «Роснефти» с 2007 года ни разу не показывали хороший рост. В пяти случаях из шести акции «Роснефти» в июне снижались в среднем на 7,95%, и в таком же количестве случаев за все лето падали в среднем на 8,3%.

Тем не менее, из таблицы 1 очевидно, что по сравнению с концом мая акции всегда показывали прирост в среднем на 3,49%, но также в течение месяца всегда в среднем снижались на 10,74%. Переведем это с языка цифр на трейдерский: с точки зрения статистики, для спекулянтов шорт «Роснефти» в июне более безопасен, чем «лонг». Риск нарваться на экстремумы месяца одинаков, но при этом, если  на закрытие вашей позиции выпадет пик июня, а не дно, то потери будут относиться к возможной прибыли как 1 к 3.

Судя по таблице 2, обычно летом в целом сохраняется картинка, заданная в июне относительно экстремальных значений. Всегда летом цены на «Роснефть» бывают выше по сравнению с концом мая в среднем на 4,95% и ниже в среднем на 19,76%.

Добавлю в наше исследование еще данных, попробуем определить, когда чаще всего образуются экстремумы летом.

Таблица 3. Распределение пиков и доньев по июню и по летним месяцам в целом.

Пик июня

Дно июня

Пик лета

Дно лета

Сколько пришлось ждать пик июня от начала лета

Сколько пришлось ждать дно июня от начала лета

Сколько пришлось ждать пик лета от начала июня

Сколько пришлось ждать дно лета от начала июня

18.06.2007

08.06.2007

16.07.2007

17.08.2007

17

7

45

77

02.06.2008

27.06.2008

02.06.2008

26.08.2008

1

26

1

86

03.06.2009

23.06.2009

03.06.2009

10.07.2009

2

22

2

39

08.06.2010

30.06.2010

08.06.2010

15.07.2010

7

29

7

44

09.06.2011

27.06.2011

09.06.2011

11.08.2011

8

26

8

71

21.06.2012

06.06.2012

05.07.2012

25.07.2012

20

5

34

54

 

 

 

В среднем

9

19

16

62

 

 

 

Примерно для 2013 года

10.06.2013

20.06.2013

17.06.2013

01.08.2013

 

 

 

 

 

 

 

 

Итак, пики июня чаще всего приходятся на первую половину месяца, а донышки как раз наоборот.  Что касается пиков лета,  то в четырех случаях они приходились на июнь, а в двух на июль. Донышки лета в трех случаях приходились на август и в трех на июль. Учитывая среднее число дней, после которых от начала июня образуются экстремумы, мы можем примерно прикинуть даты на этот год  (см. таблицу 3). Скорректируйте данные в расчете на выходные дни и, как минимум, вы поймете, когда в июне ждать неспокойной и волатильной динамики. Например, пусть 10 июня уже пик месяца  вряд ли по «Роснефти» образуется, но денек наверняка будет жарким. Память рынка - великая сила!

Почему эти расчеты я не приняла во внимание, когда открывала «лонг» по «Роснефти» 15 мая? Из-за короткой истории графиков фактографический анализ не может быть основным критерием для принятия торгового решения, он - дополнительный индикатор, влияющим только на размер позиции. Но эти знания, бесспорно, помогают огородиться от рыночных домыслов о том, как ведет себя тот или иной актив летом.